真正暗藏隐忧的,是下面的三个图。
第一个是专利的申请时间,大量集中于2013和2014这两年,正好和融资节奏是吻合的(估值90亿美元的那一轮就是发生在2014年夏天),难免让人怀疑有用大量专利申请来抬高估值之嫌。
图片来源:智慧芽全球专利数据库
再看申请人,可以看到大多数的专利都来自两个人:创始人Holmes本尊,以及Ian Gibbons。
数据来源:智慧芽报告分析系统(insignts)
这位Ian Gibbons何许人也?
查了一下资料发现,这是Holmes雇佣的一名拥有微流控研究经验的英国生化学者,但在2013年因为精神问题自杀。后来吉本斯的遗孀向《华尔街日报》表示,她的丈夫曾告诉她研究进展其实很缓慢,其技术“完全不管用”。
也难怪一直以来就有人质疑Theranos的团队缺乏真正拥有资深研发和技术背景的人。
而更大的危机来自竞争对手,老牌公司Abbott(雅培)。
Abbott也有一款“滴血即时诊断”iSTAT device,它只需要65-100μL的全血(两滴左右静脉血,不是指血)或者尿液,2分钟就可以看结果了。在2011年iSTAT获得FDA的批准,已经面市了。
Abbott Point Care这个版块下面的专利申请数量虽然只有500多项,但是专利价值却超出Theranos不少,达到了1亿3千多万。
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